Онгстремия сережчатая относится к реликтовым видам моховидных и имеет разорванный ареал.
Изолированная популяция известна на юге Восточной Сибири (Бурятия). Скальный мох.
Образует густые, золотистозеленые скопления в расщелинах скал на высоте 2000—2400 м над уровнем моря.
Высота дернинок не превышает 2 см. Каждая из них состоит из сотен экземпляров отдельных растений.
Размножается только вегетативно. Локальное распространение на территории России определяет уязвимость популяции этого редкого вида моховидных.
За пределами страны произрастает в Японии (о. Хонсю) и Непале.